מדיניות השקעות - מהי, הגדרה ומושג

מדיניות ההשקעה של קרן השקעות מתגבשת על ידי מכלול הקריטריונים הקובעים מתי, כמה והיכן להשקיע.

העובדה שקרן משקיעה בהכנסות קבועות (אג"ח), במניות (מניות), בסחורות או במטבעות (מט"ח) אינה מקרית. קרן השקעות, לפני שהיא מוצעת, מגדירה את מדיניות ההשקעה שלה. כלומר, היא מודיעה למשקיעים היכן היא הולכת להשקיע.

מדיניות ההשקעה נקבעת בתשקיף של קרן השקעות. נזכור כי החוברת הינה מסמך חובה בו על קרן השקעות לכתוב את כל המידע הרלוונטי הקשור אליה.

סוגי הכספים על פי מדיניות ההשקעה

אלו הם סוגי הקרנות העיקריים כפי שהוגדרו על ידי מדיניות ההשקעה שלך.

מוכנים להשקיע בשווקים?

אחת המתווכות הגדולות בעולם, eToro, הפכה את ההשקעה בשווקים הפיננסיים לנגישה יותר. כעת כל אחד יכול להשקיע במניות או לקנות שברים של מניות עם עמלות של 0%. התחל להשקיע עכשיו עם פיקדון של 200 דולר בלבד. זכרו שחשוב להתאמן להשקעה, אך כמובן שכיום כל אחד יכול לעשות זאת.

ההון שלך נמצא בסיכון. עמלות אחרות עשויות לחול. למידע נוסף בקרו באתר stocks.eToro.com

• קרנות הכנסה קבועה: הם משקיעים את רוב הונם בנכסים קבועים. כלומר בנכסים כמו אגרות חוב, התחייבויות, שטרות או שטר חוב. בתוך קרנות אלה ישנם תת-סוגים כגון:
  • קרנות כספיות
• קרנות מניות: הם משקיעים את מרבית ההון בנכסי הון. לדוגמא, מניות. תת-סוגים נקבעים בדרך כלל על פי היבטים שונים:
  • איזור גיאוגרפי
  • מגזרים
  • מאפיינים אחרים כמו רמת הסיכון
• קרן מעורבת: זו קרן שמשקיעה הן בהכנסה קבועה והן בהכנסה משתנה.
• קרנות גלובליות: אין להם מדיניות השקעה מוגדרת במדויק. כספים אלה חופשיים להשקיע בסוגים שונים של נכסים ובגיאוגרפיות שונות כפי שנחשבים על ידי המנהלים.
• כספים מובטחים: סוג זה של קרן מבטיח למשקיע כי לכל הפחות הוא יקבל סכום שנקבע מראש בפדיון. לדוגמא, קרן שמבטחת 100% מההון, עם אפשרות לייצר תשואה של 2% אם מתרחש אירוע מסוים.
• כספים לפי תאים: מדובר בקרנות המורכבות מתת-קרנות אחרות. לכן, באותה קרן, שכן ישנם תאים שונים, מדיניות השקעה שונה יכולה להתקיים במקביל.

חשיבות מדיניות ההשקעה

מדיניות השקעות היא מרכיב בעל חשיבות מהותית עבור המשקיע. הבנת מדיניות ההשקעה של קרן תאפשר לך להשיג שורה של הטבות למשקיע. יתרונות, נאמר, שאינם כספיים בלבד.

ידיעת מדיניות ההשקעה מספקת את הידע הבא עם היתרונות הבאים:

• לְהִסְתָכֵּן: כאשר משקיע מכיר ומבין את מדיניות ההשקעה של הקרן בה הוא משקיע, הוא יודע גם את הסיכונים שלה. כאשר אדם יודע את הסיכונים של השקעה, הוא יודע בכל עת האם הפסדים זמניים הם נורמליים או לא.
• עלות תועלת: באותו אופן, הקרנות קובעות תשואות יעד. לפיכך, אם נקבל תשואה של 4% במהלך שנה ותשואת היעד הייתה 3%, אנו יודעים שאנחנו בקרן טובה.
• אופק זמני: אחד הגורמים החשובים ביותר הוא הכרת אופק הזמן. קרן מובטחת שאופק הזמן שלה יכול להיות שנה אינה זהה לקרן ערך שתאפיין זמן ארוך בהרבה. באמצעותו, חשוב ביותר אם אנו רוצים להשיג יעדי רווחיות, שנשמור על כספינו לזמן המינימלי שנקבע.

שלושת הגורמים הללו הם החשובים ביותר במדיניות ההשקעה, אם כי אנו יכולים למצוא אחרים כגון הרכב התיק או סוג המוצר הפיננסי בו הוא מושקע. גורמים שכמובן יעזרו לנו להבין את ההשקעה שאנחנו משקיעים בהרבה. כתוצאה מכך, נצליח למקסם את היתרונות שלנו, למזער את הסיכונים ונהיה הרבה יותר רגועים.

כמו שאומר וורן באפט: "השקיע רק במה שאתה מבין."