מערכת מסחר היא מערכת כללים המפרטת כיצד לסחור בנכס פיננסי אחד או יותר על מנת לייצר תשואה חיובית.
כדי לפשט, מערכת מסחר קובעת מתי עלינו לפתוח עמדה ארוכה או קצרה, מתי עלינו לסגור אותה ומה צריכה להיות סכום הפעולה. מתי עלינו לפתוח תפקיד ומתי עלינו לסגור אותו, ניתוח שוק המניות הוא האחראי. אמנם מה גובה התפקיד או גודלו אחראי על הניהול הכספי.
ישנן מערכות רבות כמו שיש סוחרים בעולם. ניתוח המניות מספק טכניקות רבות לנסות לקבוע לאן המחירים יעברו. כמובן שכל סוחר ישתמש בטכניקות שנראות לו הכי מוצלחות. בין אם סוחר משתמש בטכניקות מסוימות או אחרות לבניית מערכת המסחר שלו תלוי בפרמטרים כמו ידע, ניסיון וסוג האישיות שלו.
במובן זה, אנו יכולים לומר שמערכת מסחר מורכבת משלושה חלקים בסיסיים:
- ניתוח מניות
- ניהול כספים במסחר
- פסיכולוגיה מסחרית
חלקים בסיסיים של מערכת מסחר
ניתוח מניות
על פי הידע שלנו והשווקים שאנחנו הולכים להפעיל, אנו בוחרים סוג כזה של ניתוח. לדוגמא, אם אנו הולכים לפעול בשוק המט"ח לא נוכל להשתמש בניתוחים בסיסיים. הסיבה לכך קשורה לעובדה שלא ניתן לחשב את הערך הפנימי של מטבע. באופן כללי, סוגי הניתוחים שאיתם אנו יכולים לעבוד הם:
- ניתוח טכני: לדוגמא, מערכות המבוססות על ממוצעים נעים, מתנדים או נתוני תרשים.
- ניתוח פונדמנטלי: לדוגמא, מודלים של השקעות ערך כמו של וורן באפט.
- ניתוח מקרו-כלכלי: למשל מערכות שתלויות במדיניות מוניטרית.
- ניתוח כמותי: לדוגמא, מודלים לתמחור אופציות.
ניהול כספי
לאחר שבחרנו את סוג הניתוח ואת הכלים המתאימים, נמשיך ללמוד ניהול כספי. ניהול כספים הוא החלק המבדיל בין מערכות מסחר רווחיות לבין אלו שאינן. כלומר, הניתוח יגיד לנו כמה פעמים אנו הולכים לפגוע וכמה פעמים אנחנו הולכים לפספס. ההנהלה המוניטרית תגיד לנו כמה אנחנו הולכים לנצח וכמה אנחנו הולכים להפסיד.
לשם כך, עלינו לקבוע את סכום ההון שלנו אשר אנו עומדים להסתכן בכל פעולה. כדי לסגור עמדות עם הפסדים, משתמשים בדרך כלל בהזמנות הפסד. אמנם, כדי לסגור פעולות עם רווחים, משתמשים בדרך כלל בהזמנות רווח.
יש כלל, המכונה בדרך כלל כלל 1%, הקובע כי עבור כל פעולה עלינו לאבד מקסימום 1% מההון שלנו. לדוגמא, אם ההון הכולל שלנו הוא 10,000 דולר. ההפסד המרבי לכל פעולה חייב להיות 100 יורו. עם זאת, סכום הסיכון ישתנה בהתאם לאחוזי ההצלחה וליחס הסיכון / תגמול.
פסיכולוגיה מסחרית
החלק האחרון של המערכת הוא הפסיכולוגיה של המסחר. עם זאת, למרות שלכל סוחר יש סוג אישיות מוגדר, הוא לעולם לא צריך להפסיק לעבוד על ההיבטים החשובים ביותר בפסיכולוגיית המסחר. בין ההיבטים החשובים ביותר הם:
- משמעת
- צניעות
- עצמאות
- סבלנות
- חוֹשֵׁשׁ
- חמדנות
לסיכום, מערכת מסחר היא מערכת כללים המורכבת משלושה חלקים. החלק הראשון הוא הניתוח, השני ניהול הכסף והשלישי פסיכולוגיית המסחר. אין מערכות מסחר מושלמות. כלומר, אין מערכות מסחר שתמיד נכונות. מה שכן קיים הן מערכות מסחר שבטווח הארוך מאפשרות לנו לייצר רווחים.
לכן, הדבר החשוב הוא שכל סוחר יעבוד במערכת המסחר המתאימה ביותר להונו, לפרופיל הסיכון שלו ולאישיותו. את כל האמור לעיל ניתן לסכם בתכנית הבאה:
