אפקט כדור שלג - מה זה, הגדרה ומושג

אפקט כדור השלג הוא השם שניתן למצב המתאר את הצמיחה המואצת של שירות החוב.

ההגדרה הכללית של המונח משמשת בתחומים שונים. זאת, מכיוון שהוא מתאר אירוע שמייצר פעולות דומות בזמן שהוא יוצא משליטה ויוצר מעגל קסמים. עם זאת, זה יכול להיות גם שרשרת של אירועים חיוביים (מעגל סגול).

משבר חוב

בכלכלה, ישנן שתי דרכים לגשת לאפקט זה. ראשית, ההשפעה חלה על חוב ריבוני ושנית על חובם של ארגונים ואנשים פרטיים.

• חוב ריבוני: במקרה זה, ההשפעה מתרחשת בדרך כלל כאשר עלות המימון גבוהה משיעור הצמיחה בתוצר. במילים אחרות, המדינה אינה מסוגלת לשלם חובות בגלל חוסר הכנסה. תרחיש זה עלול להוביל למשבר חוב.
• חוב של יחידים: בדומה למדינות, זה נוצר כאשר ריבית בגין אי תשלום מצטברת ומגדילה את הסכום הכולל. מצב זה יכול להיווצר על ידי ירידה בהכנסות או צורך בהוצאות יוצאות דופן, למשל.

אסטרטגיית הסדר חוב

עם זאת, השפעה זו יכולה לשמש גם כאסטרטגיה לפירעון חוב באופן מלא. במקרה זה, הרעיון הוא שברגע ששולמה הריבית לתקופה, הקצה תשלום נוסף לתשלום חוב.

באופן זה, אם מדינה תשיג צמיחה גבוהה מההערכה, היא עשויה לקבל הכנסה פנויה גבוהה יותר להפחתת הון. במקרה של יחידים, על ידי הגדלת הכנסה עקב עלייה בשכר או מכירות גבוהות יותר.

דוגמא

נניח שלואיס רוכש חוב של 100,000 דולר, בשיעור של 20% ויבצע את התשלום בחמישה תשלומים. תוכנית המימון תהיה כדלקמן:

פרק זמן	חוב בתחילת התקופה	לַחֲלוֹק	אינטרסים	הפחתת חובות	חוב סופי
1	100,000	33,438	20,000	13,438	86,562
2	86,562	33,438	17,312	16,126	70,436
3	70,436	33,438	14,087	19,351	51,086
4	51,086	33,438	10,217	23,221	27,865
5	27,865	33,438	5,573	27,865	0

הסכום הכולל ששולם על ידי ההלוואה הוא 167,190 דולר.

עכשיו נניח שלואיס יכול להקצות יותר מ- 33,438 דולר בכל פרק. במקרה זה, נניח שאתה מבטל 40,000 $. הפחתת החוב תהיה כדלקמן:

פרק זמן	חוב בתחילת התקופה	לַחֲלוֹק	אינטרסים	הפחתת חובות	חוב סופי
1	100,000	40,000	20,000	20,000	80,000
2	80,000	40,000	16,000	24,000	56,000
3	56,000	40,000	11,200	28,800	27,200
4	27,200	32,640	5,440	27,200	0

באופן זה, כשהוא מקצה כמעט 20% יותר מהמכסה, לואיס מבטל את החוב בארבע תקופות. חשוב מכך, היא מצליחה להפחית את התשלום הכולל ב- 14,550 אירו. אפקט כדור השלג נמצא בעלייה ההדרגתית בהפחתות.

אפקט כדור שלג בתחומים אחרים

מלבד האמור לעיל, מונח זה משמש גם בתחומים אחרים, כגון:

• סטארט - אפ: בעולם העסקי, למשל, זה משקף את הקושי של חברה המשתמשת במשאבים רבים כדי למשוך את לקוחותיה הראשונים. עם זאת, ככל שחולף הזמן, מצב זה הופך להיות פחות מסובך. במילים אחרות, ככל שתקבלו יותר לקוחות כך יהיה קל יותר להשיג לקוחות נוספים.
• אתרי אינטרנט: בפיתוח אתרים הוא מוחל על תוכן ירוק עד, כלומר על תכנים נצחיים. מכיוון שהוא אינו משתנה באופן משמעותי לאורך זמן, הקוראים מתגברים כמו אפקט כדור שלג.
• אחרים: משתמשים בו גם בתחומים כמו הנדסת חלל או מינהל עסקים.