הקצאת זיכויים - מה זה, הגדרה ומושג

הקצאת הזיכויים מורכבת מהעברת חשבונות בהמתנה לשחזור. במילים אחרות, הגורם שהעניק מימון מוותר על זכותו לגבות לטובת צד שלישי.

הנושה החדש, בתמורה לסמכויות שהתקבלו, משלם תמורה למלווה המקורי. לאחר מכן זה נהנה מזרימת מזומנים מיידית.

נניח שאנו מבקשים הלוואה מבנק A. בנק א יכול להקצות את האשראי שלו לגוף אחר B. לכן, הישות שאליה אנו משלמים את הקצה היא לב.

משתתפים בהעברת הלוואה

המשתתפים המעורבים בהקצאת הלוואות הם הבאים:

• מקצה: הנושה המקורי של ההלוואה.
• נאמן: נושה חדש אשר יוכל להחזיר את המימון.
• מוּשׁאָל: חייב באשראי.

המאפיינים העיקריים של הקצאת נקודות זכות

המאפיינים העיקריים של הקצאת נקודות הזכות הם הבאים:

• הסכמת החייב אינה הכרחית לביצוע העברת ההלוואה.
• זה שימושי כאשר חברה דורשת מזומנים בטווח הקצר ואינה יכולה לחכות להחזרת המימון שניתן.
• לא ניתן להקצות חובות מסוימות, כגון זכויות תחזוקה. את אלה יש לשלם רק מההורים לילדיהם הקטינים.
• המחיר שמשלם המעביר תלוי בערך הנוכחי של המימון. זה מחושב באמצעות ריבית המשקפת את הסיכון בעסקה.
• אם הנושא שהועבר עבריין במוסדות אחרים, למשל, הסבירות למחדל גבוהה יותר. לפיכך, תוחל הנחה עם ריבית גבוהה יותר ושווי ההלוואה הנוכחי יהיה נמוך יותר. אותו דבר קורה כאשר החוב ארוך מאוד.
• ההעברה מתבצעת בדרך כלל בפני נוטריון. באופן זה נרשם חוזה הקצאת ההלוואות. האחריות שקיבלו המשתתפים מפורטים שם.

סוגי הקצאת נקודות זכות

סוגי הקצאת הזיכויים הם שניים:

• אין אפשרות להשתמש: אם החייב יוכרז כ חדל פירעון, המפקיד יהיה פטור מכל אחריות. כלומר, הנושה החדש אינו יכול לתבוע את המלווה המקורי בגין ברירת המחדל של הלווה.
• עם שימוש: אם החייב לא מחזיר את ההלוואה בתנאים המוסכמים, על המפקיד להשיב למקבל. במילים אחרות, יש אחריות משותפת.

דוגמה להקצאת נקודות זכות

כדי להבין כיצד פועלת הקצאת הלוואה, בואו נסתכל על הדוגמה הבאה. נניח שחברה מכרה מכונה תמורת 20,000 דולר ארה"ב, התשלום שלה אמור להיות תוך 90 יום (הוחל אשראי ספק).

כמעט מיד לאחר השלמת העסקה, מכיוון שהחברה זקוקה למזומן, היא מחליטה להעביר את זכויות הגבייה שלה. לפיכך, הוא מסכים עם הבנק להכיר בשיעור שנתי שווה ערך של 7.5%.

כדי לחשב את התמורה למעביר, אנו מוצאים תחילה את הריבית הרבעונית (i):

i = (1 + 0.075) (3/12) -1 = 0.0182

לאחר מכן, התשלום אותו נדרש הנושה המקורי יהיה:

20,000 / (1 + 0,0182) = 19,641.646 דולר ארה"ב

ראוי להזכיר כי עשויה לחול גם עמלה בנקאית. בהנחה שמדובר ב -1% בלבד, הרווח הנקי שיקבל המעביר יהיה:

19,641.646 * 0.99 = 19,445.23 דולר