קרן סולידריות היא קרן השקעות, הרוכשת התחייבות מול גורמים חברתיים. באמצעות התחייבויות אלה, הישות המנהלת מתחייבת למסור חלק מהרווחים או העמלות שנוצרו למטרות חברתיות.
קרן סולידריות היא קרן השקעות המקיימת סדרת הסכמים עם עמותות או בעלות סולידריות ואופי חברתי. באמצעות הסכמים אלה, הגורם המופקד על ניהול קרן ההשקעות מתחייב להקצות או למסור חלק מהרווחים שהפיק הקרן, וכן חלק מהעמלות הנגבות מלקוחות הקרן. תרומות או משלוחים אלה משמשים למשימות או פעולות שיש להן מטרה חברתית ספציפית.
כספים אלה מאושרים על ידי הגורמים הרגולטוריים הרלוונטיים, וכן מסווגים במסגרת יחסי קרנות עם הבחנה המבדילה אותם בין השאר. הבחנה זו ניתן למצוא במאפייני הקרן עצמה, כאשר ניגשים למידע המסופק על ידי הגוף הרגולטורי.
מאפייני קרן סולידריות
אין הסכמה לגבי המאפיינים של קרן סולידריות. כספים אלה יכולים להיות הכנסה קבועה, משתנה או מעורבת. עם זאת, הגוף הרגולטורי אכן דורש שורה של תנאים בכדי שקרנות אלה ייחשבו כקרנות סולידריות.
בין המאפיינים יש להדגיש את העקרונות הבסיסיים הבאים:
מוכנים להשקיע בשווקים?
אחת המתווכות הגדולות בעולם, eToro, הפכה את ההשקעה בשווקים הפיננסיים לנגישה יותר. כעת כל אחד יכול להשקיע במניות או לקנות שברים של מניות עם עמלות של 0%. התחל להשקיע עכשיו עם פיקדון של 200 דולר בלבד. זכרו שחשוב להתאמן להשקעה, אך כמובן שכיום כל אחד יכול לעשות זאת.
ההון שלך נמצא בסיכון. עמלות אחרות עשויות לחול. למידע נוסף בקרו באתר stocks.eToro.com
אני רוצה להשקיע עם אטורו- השקיעו בנכסים, שהחברות המנפיקות שלהם מחויבות למטרות חברתיות.
- תרום או משלוחים שיש להם מטרה חברתית ספציפית.
- השקיעו בחברות העומדות בתקנות הקיימות בנושא קיימות ואיכות הסביבה.
- שתף פעולה עם סוכנויות וארגונים בעלי אופי חברתי.
- השקיעו בחברות שאינן מפרות זכויות אדם, כמו עבודת ילדים או ניצול.
יש לרשום ולפרט את כל המשימות הללו, במקרה של ספרד, בחוברת המידע שהקרן מפרסמת לגוף הרגולטורי. בנוסף, על הישות לוודא כי כל הפעולות הללו, כמו גם הערכים המרכיבים את הקרן, נכונים. בנוסף, הם עומדים בקריטריונים הנדרשים בכדי להיחשב כקרן סולידריות.
סוגי קרן סולידריות
בדומה למאפיינים, אין קשר קבוע לגבי סוגי הכספים שיכולים להיחשב סולידריות. אם אלה נחשבים לסולידריות תלוי, במידה רבה, בהיבטים כמו ניהול או הפעולות שבוצעו בתוך המנהל עצמו. אלה נאספו כמה עקרונות בסיסיים הנדרשים על מנת שתוכל לפרט כי הקרן הינה קרן סולידריות.
עם זאת, בהתאם למשימות שהם מבצעים, אנו יכולים להבחין בין קרנות סולידריות על ידי עמידה בדרישות הגוף הרגולטורי לקבלת ההבחנה.
דרישות אלה המאפיינות את הכספים יהיו:
- הקרנות הללו, בהיותן סולידריות, מבצעות ניהול עם ניירות ערך העומדים בקריטריונים הנדרשים על ידי הגוף הרגולטורי. כך שילוב, בתיק שלה, ניירות ערך של חברות העומדות בכל התקנות הנוכחיות ומחויבות לכדור הארץ.
- מצד שני, קרנות שמקצות חלק מהרווחים או העמלות לפעילויות שמטרתן מטרות חברתיות. כלומר, קרנות, בשיתוף פעולה עם ארגונים וארגונים לא ממשלתיים, אחראיות על הקצאת חלק מההון שלהן לפעולות שיש להן מטרה חברתית ספציפית.
כיצד אוכל לדעת אם קרן היא קרן סולידריות?
כפי שהזכרנו קודם, כל קרנות הסולידריות נבדלות על ידי גורמים רגולטוריים. אלה כוללים חותם או הבחנה המאפשרים לזהות שקרנות אלה הן קרנות סולידריות. לפיכך, בספרד קרנות הסולידריות מסומנות ככאלו בעלון המידע שעל המנהל להעמיד לרשות הגוף הרגולטורי. במקרה זה, הוועדה הלאומית לשוק ניירות ערך (CNMV).
במדינות אחרות, כמו בספרד, קרנות סולידריות אוספות את הבחנה שלהן בחוברות מידע. חוברות שכמו בספרד, יש להגיש לגורמי הרגולציה הרלוונטיים, על מנת להנגיש מידע זה למשקיעים ולפוטנציאל המעוניין להשקיע בקרנות מסוג זה.